三立新聞網為了提供更好的閱讀內容,我們使用相關網站技術來改善使用者體驗,也尊重用戶的隱私權,特別提出聲明。
了解最新隱私權聲明 知道了

選蘋概三王還是雙A?資深分析師「選它」曝3個關鍵因素…

  • A-
  • A
  • A+

記者戴玉翔/台北報導

美國武漢肺炎(COVID-19、新冠肺炎)新增確診數單日破8.8萬人,創下新高。預估接下來6~12週,第二波疫情進入高峰。而美國道瓊指數26日也因此重挫650點。資深分析師蔡明彰就提出分析,「第二波疫情下,投資人選股應該選蘋概三王還是雙A?」

▲蔡明彰表示,在第一波疫情時最飆的是防疫股。(示意圖/記者戴玉翔攝影)

萬寶投顧總監蔡明彰表示,在第一波疫情時最飆的是「防疫股」,但是隨著美國總統大選11月3日以前,應該沒有疫苗研發成功,使得生技股失去了炒作的題材。高端疫苗(6547)昨(26)日破底,自高點以來重挫 38%。生華科(6492)也一度因為武漢肺炎(COVID-19、新冠肺炎)藥物治療方案,股價從119元一路大漲到309.5元,飆漲1.6倍,受到投資人追捧,現在股價跌破200元,從高點下來跌幅接近四成。

那麼第二波疫情的主流股到底是誰?蔡明彰表示,雙A之中的華碩(2357)9月EPS 5.04元,估計第三季EPS將會高達11元,第三季PC出貨量年增45%,品牌營收1,186億元,季增41%、年增38%,尤其電競產品的出貨營收年增都超過80%,估全年EPS達到23元,創四年新高,較去年的16.34元,成長40%,本益比僅僅11倍。

雙A之中的宏碁(2353)美元佔營收收入比重50%,但銷貨成本美元佔75%,對供應商區域的子公司都以美元計價,使得新台幣升值的匯損可降低,華碩美元佔銷售45%,佔銷貨成本70%,也可以出現新台幣升值的避險。

▲宏碁第三季自結合併營收為800.29億元,創23季新高,年增27.3%、季增22.0%。(圖/翻攝自宏碁官網)

宏碁也公布9月自結稅後純益8.42億元,年增84.96%,第三季自結合併營收為800.29億元,創23季新高,年增27.3%、季增22.0%;累積前9月合併營收為1,944.85億元,年增12.6%。

蔡明彰表示,外資調高了宏碁目標價26.5元到30元,宏碁表示,NB供需的缺口很大,零組件大缺貨,僅滿足三成客戶需求,其餘七成遞延出貨,明年NB需求依然暢旺,EPS上看2.2元,如果以明年EPS計算,本益比可以下降到11倍。

那麼投資人究竟是選蘋概三王還是選雙A?蔡明彰表示,今年以來大立光(3008)股價下跌34%,鴻海(2317)跌掉7%,只有台積電(2330)漲39%,但對比雙A的宏碁今年股價大漲45%、華碩上漲14%,看起來雙A是比蘋概三王來得強。

蔡明彰強調,其實會選雙A有三個關鍵因素,第一是因為NB周邊的股票,包括技嘉(2376)、微星(2377)、曜越(3540)等,今年以來漲幅都相當驚人。第二是因9月起第二波疫情捲土重來,我們看見電競龍頭羅技國際今年漲100%,在港股掛牌香港首富李嘉誠投資的雷蛇今年漲80%,許多人都選擇在家打電競來打發時間,促成相關概念股大漲。

最後一個原因,則是因為iPhone 12在台灣首賣,可以看見果粉大排長龍,但是蘋概股卻不漲。蔡明彰表示,「股價不單只是反應基本面,更要有超乎預期心理的表現」。

▲10月23日iPhone 12在台灣首賣。(圖/翻攝自台灣蘋果官網)

大數據推薦
熱門人物
熱銷商品
讀者留言
直播✦活動